قاموس المصطلحات الاستثمارية
شرح مبسط لأهم المصطلحات المالية والاستثمارية.
ا
التقلب (التذبذب)(Volatility)
مقياس إحصائي لتشتت وتغير العوائد لورقة مالية معينة أو مؤشر سوق. التذبذب الأعلى يعني عادةً مخاطر أعلى.
العائد الإجمالي(Total Return)
المعدل الفعلي لعائد استثمار أو مجموعة استثمارات خلال فترة تقييم معينة. يتضمن العائد الإجمالي الفوائد، أرباح رأس المال، والتوزيعات المحققة.
العائد على رأس المال المستثمر(ROIC (Return on Invested Capital))
عملية حسابية تُستخدم لتقييم كفاءة الشركة في تخصيص رأس المال الخاضع لسيطرتها لاستثمارات مربحة.
الفائدة المركبة(Compound Interest)
هي إضافة الفائدة إلى المبلغ الأساسي للقرض أو الوديعة، أو بعبارة أخرى، الفائدة على الفائدة الماضية، مما يسرع نمو الثروة بمرور الوقت.
القيمة السوقية(Market Cap)
إجمالي قيمة أسهم الشركة المتداولة. وتُحسب بضرب سعر السهم في إجمالي عدد أسهمها.
ت
توزيع الأصول(Asset Allocation)
استراتيجية استثمار تهدف إلى موازنة المخاطر والمكافآت من خلال تقسيم أصول المحفظة الاستثمارية وفقاً لأهداف الفرد، وقدرته على تحمل المخاطر، والمدى الزمني للاستثمار.
توزيعات الأرباح(Dividend)
توزيع لجزء من أرباح الشركة، والذي يقرره مجلس الإدارة، ويدفع لفئة من مساهميها.
س
سوق صاعد (السوق الثوري)(Bull Market)
حالة السوق المالي التي ترتفع فيها الأسعار أو يُتوقع أن ترتفع.
سوق هابط (السوق الدببي)(Bear Market)
حالة تنخفض فيها أسعار الأوراق المالية ويسبب التشاؤم الواسع النطاق استمرار دوامة الهبوط. ويُعرّف عادةً بأنه انخفاض بنسبة 20% عن أعلى مستوياته الأخيرة.
ص
صندوق المؤشر(Index Fund)
نوع من صناديق الاستثمار أو الصناديق المتداولة التي تُبنى محفظتها لتتطابق مع أو تتتبع مكونات مؤشر سوق مالي، مثل مؤشر S&P 500.
صندوق مؤشرات متداول (ETF)(ETF (Exchange Traded Fund))
نوع من الأوراق المالية الاستثمارية المجمعة تعمل مثل صناديق الاستثمار المشتركة. عادةً، تتبع الصناديق المتداولة مؤشراً معيناً أو قطاعاً أو سلعة.
ع
عائد التوزيعات(Dividend Yield)
نسبة مالية توضح مقدار ما تدفعه الشركة كأرباح سنوياً مقارنة بسعر سهمها.
م
متوسط التكلفة بالدولار (DCA)(DCA (Dollar Cost Averaging))
استراتيجية استثمارية حيث يقوم المستثمر بتقسيم المبلغ الإجمالي المراد استثماره عبر عمليات شراء دورية ثابتة لتقليل تأثير تقلبات السوق.
مكرر الربحية (P/E)(P/E Ratio (Price-to-Earnings))
نسبة تقييم للشركة تقيس سعر سهمها الحالي مقارنة بربحية السهم (EPS).
ن
نسبة المصروفات(Expense Ratio)
الرسوم السنوية التي تفرضها جميع الصناديق المتداولة على مساهميها. وهي تمثل النسبة المئوية للأصول المخصومة كل سنة مالية لتغطية نفقات إدارة الصندوق.